Увеличение финансовых ресурсов как фактор расширенного воспроизводства холдинга

"Научный аспект №6-2024" - Экономика и менеджмент

УДК 33

Еловый Виталий Александрович – магистрант Российского биотехнологического университета.

Аннотация: В статье проведен анализ учета и состояния источников формирования и использования финансовых ресурсов ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО» в информационном обществе. Автором дана финансово-экономическая характеристика деятельности данной организации, предложена структура источников финансовых ресурсов ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО», проведен актив и пассив баланса компании, представлен бухгалтерский учет источников финансирования и использования.

Ключевые слова: внеоборотные активы, собственный капитал, финансовые ресурсы, кредиторская, дебиторская задолженность, финансовая устойчивость, коэффициенты.

Группа «Черкизово» – крупнейший производитель мясной продукции в России [6].

Таблица 1. Финансовые показатели ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО»

Наименование показателя	2023 г.	2022 г.	2021 г.
Выручка	22 068 164	8 408 696	21 437 269
Себестоимость продаж	3 700 368	2 604 825	2 227 017
Валовая прибыль (убыток)	18 367 796	5 803 871	19 210 252
Коммерческие расходы	(-)	(-)	(-)
Управленческие расходы	3 433 745	2 388 590	2 196 156
Прибыль (убыток) от продаж	14 934 051	3 415 281	17 014 096
Доходы от участия в других организациях	-	-	-
Проценты к получению	3 262 798	1 948 384	1 522 047
Проценты к уплате	3 362 459	1 916 384	1 532 562
Прочие доходы	401 324	276 643	145 046
Прочие расходы	574 083	482 882	253 778
Прибыль (убыток) до налогообложения	14 661 631	3 241 042	16 894 849
Налог на прибыль	49 792	58 615	11 969
в т.ч.: текущий налог на прибыль	10 961	501	12 346
отложенный налог на прибыль	60 753	59 116	377
Прочее	24 352	39 508	147 073
Чистая прибыль (убыток)	14 687 071	3 260 150	16 735 807

За анализируемый период внеоборотные активы снизились на 7,34%. Отстающее снижение собственного капитала относительно общего изменения активов – фактор положительный.

На рисунках 1-3 ниже наглядно представлено соотношение:

 

Рисунок 1. Структура активов ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО» на 2022 г.

Рисунок 2. Структура капитала ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО» на 2022 г.

Рисунок 3. Структура активов ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО» на 2023 г.

Рисунок 4. Структура капитала ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО» на 2023 г.

Вертикальный анализ бухгалтерского баланса показал, что в отчетном периоде значительных изменений в общей структуре имущества и капитала не происходило.

Таблица 2. Показатели финансовой устойчивость ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО»

Показатель	На 31 декабря 2023 г.	На 31 декабря 2022 г.	На 31 декабря 2021 г.	Изменение показателя
				2023/2022гг	2022/2021гг
Коэффициент автономии	0,73	0,70	0,76	0,03	-0,06
Коэффициент покрытия инвестиций	0,78	0,75	0,82	0,03	-0,06
Индекс постоянного актива	0,60	0,73	0,73	-0,13	0,00

Коэффициент автономии за все годы выше 0,5. Значит компания уверенно себя чувствует в финансовом плане. Коэффициент покрытия инвестиций за рассматриваемый период незначительно изменился до 0, 78. Скорее всего организация не сможет рассчитаться с кредиторами, так как использовала краткосрочные займы для покупки внеоборотных активов, которые принесут доход позже. Индекс постоянного актива в течении трех лет находится в пределах нормы.

На рисунке 5 показано изменение основных показателей финансовой устойчивости ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО»:

Рисунок 5. Динамика показателей финансовой устойчивости ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО»

Таблица 3. Показатели ликвидности ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО»

Показатель	На 31 декабря 2023 г.	На 31 декабря 2022 г.	На 31 декабря 2021 г.	Изменение показателя
				2022/2021гг	2021/2020гг
Коэффициент текущей ликвидности	2,58	1,97	2,41	0,61	-0,44
Коэффициент быстрой ликвидности	1,86	1,42	1,83	0,44	-0,41
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,11	0,003	0,08	0,11	-0,08

В 2023 г. значение коэффициента текущей ликвидности 2,58, это немного выше нормы. Это хорошо, компания может оплачивать свои долги за счет оборотных активов. За рассматриваемый период коэффициент быстрой ликвидности больше 1. Значит предприятие в состоянии обеспечить быстрое полное погашение имеющейся у нее текущей задолженности за счет собственных средств. Коэффициент абсолютной ликвидности очень низкий. Компания не сможет быстро рассчитаться по долгам, если кредиторы захотят вернуть своё. И все же за последний год данный коэффициент немного вырос. На рисунке 6 отображена динамика коэффициентов ликвидности:

Рисунок 6. Динамика коэффициентов ликвидности

В таблице 4 рассчитаны показатели оборачиваемости:

Таблица 4. Показатели деловой активности ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО»

Показатель	На 31 декабря 2023 г.	На 31 декабря 2022 г.	На 31 декабря 2021 г.	Изменение показателя
				2023/2022гг	2022/2021гг
Оборачиваемость оборотных средств	2,08	2,06	1,99	0,03	0,07
Оборачиваемость запасов	7,46	7,82	8,10	-0,35	-0,29
Оборачиваемость дебиторской задолженности	2,99	2,86	2,74	0,13	0,12
Оборачиваемость кредиторской задолженности	4,79	4,51	4,74	0,28	-0,23
Оборачиваемость активов	1,09	0,96	0,89	0,13	0,07
Оборачиваемость собственного капитала	1,52	1,32	1,17	0,21	0,14

Оборачиваемость дебиторской задолженности увеличилась, это хорошо. Значит компания эффективно взаимодействует с дебиторами. Но кредиторская задолженность превышает дебиторскую, это негативно сказывается на компании. Высокая оборачиваемость кредиторской задолженности может означать, что компания не в полной мере использует предоставленный ей кредит, что может ограничивать её рост и развитие.

В целом мы можем сказать, что за 2022 год многие показатели деятельности ПАО «ГРУППА ЧЕРКИЗОВО» снизились. Это может быть связано с началом Россией специальной военной операции с 24 февраля 2022г., что негативно повлияло на товарные и финансовые рынки, увеличило волатильность данных рынков, в частности, нестабильность курсов рубля к иностранным валютам.

Нарушена логика поставок из-за границы в отношении сырья, оборудования и запасных частей, возникли сложности в проведении платежей в иностранных валютах иностранным поставщикам. Отмечался рост цен у российских поставщиков импортного сырья, упаковочных материалов, импортного оборудования, запасных частей и комплектующих. Но в 2023 году компания начала реабилитироваться, поскольку начали расти показатели.

Список литературы

1. Демина А.О., Панина Е.Б. Аналитические процедуры в оценке финансового состояния предприятия // Тенденции развития науки и образования. – 2023. – № 93-3. – С. 62-64.
2. Денисова, О. Н. Экономическая сущность, принципы и задачи анализа финансового состояния предприятия // Аллея науки. – 2021. – Т 1. – № 11 (62). – С. 627-632.
3. Жукова А.Е., Манукян Э.А., Воротынцева А.В. Принципы управления финансовыми ресурсами предприятия // Цифровая и отраслевая экономика. – 2020. – № 3 (20). – С. 91-96.
4. Чабанюк О.В. Методы совершенствования финансового состояния предприятий // Форум. – 2023. – № 2 (28). – С. 141-144.
5. Черемисова М.А., Кудинова С.Г. Финансовая устойчивость предприятий на современном этапе развития Российской экономики // Вестник ГГУ. – 2023. – № 6. – С. 507-514.
6. Официальный сайт ПАО "ГРУППА ЧЕРКИЗОВО" // https://cherkizovo-group.com. Дата обращения: 02.06.2024 г.