УДК 33

Бизнес-планирование и управление инвестиционным проектом

Научный руководитель Дубровский Андрей Викторович – кандидат экономических наук, доцент кафедры менеджмента Автономной некоммерческой организации высшего образования Московского международного университета.

Зернина Ульяна Анатольевна – студент факультета менеджмента Автономной некоммерческой организации высшего образования Московского международного университета.

Аннотация: В статье рассмотрено значение бизнес-плана для организации инвестиционного планирования предприятия, раскрываются цели и задачи бизнес-плана. Приведен круг пользователей бизнес-плана, а также показана его структура и методики расчета точки безубыточности, ставки дисконтирования и показателя средневзвешенной стоимости капитала. В статье сформулирован вывод о необходимости бизнес-плана для функционирования предприятия, и приводятся критерии принятия инвестиционного решения.

Ключевые слова: бизнес-план, инвестиционное планирование, точка безубыточности, критерии принятия инвестиционного решения.

Бизнес-планирование и управление инвестиционным проектом являются незаменимыми инструментами для достижения успеха в современном бизнесе. Они позволяют предвидеть возможные риски, прогнозировать результаты и принимать обоснованные решения на основе анализа. В данной статье мы рассмотрим основные аспекты бизнес-планирования и управления инвестиционным проектом.

Бизнес-планирование и управление инвестиционным проектом являются ключевыми компонентами успешного предпринимательства. В этой статье мы рассмотрим важность бизнес-планирования и эффективного управления инвестиционным проектом.

Бизнес-план - это документ, который описывает цели, стратегию и планы предприятия на определенный период времени. Он помогает предпринимателям анализировать рыночную ситуацию, определить потребности клиентов, выявить конкурентов и разработать эффективную стратегию для достижения поставленных целей.

Одним из ключевых аспектов бизнес-планирования является определение целей. Цели должны быть четко сформулированы и измеримы, чтобы можно было оценить их достижимость. Кроме того, стратегия разработки и реализации проекта должна быть адаптирована под реальные рыночные условия и потребности клиентов.

Важным этапом в бизнес-планировании является исследование рынка. Это позволит предпринимателям оценить востребованность своего продукта или услуги, анализировать конкурентов и обнаружить потенциальные риски и возможности. Исследование рынка также помогает определить целевую аудиторию и разработать маркетинговую стратегию.

Финансовый анализ является важной частью процесса бизнес-планирования, так как он позволяет предпринимателям оценить финансовую устойчивость своего проекта, рассчитать ожидаемую прибыль и определить точки окупаемости. Кроме того, финансовый анализ помогает инвесторам оценить риски проекта и принять обоснованное решение о вложении своих средств.

Управление рисками - еще один важный аспект бизнес-планирования и управления инвестиционными проектами. Предпринимателям необходимо определить и оценить риски, с которыми они могут столкнуться, и разработать стратегии управления этими рисками. Для снижения рисков могут быть использованы такие методы, как резервирование финансовых ресурсов, страхование и диверсификация инвестиций.

Успешное бизнес-планирование и управление инвестиционным проектом являются основой для достижения поставленных целей. Это требует тщательного анализа, планирования и принятия обоснованных решений. Правильно разработанный бизнес-план и эффективное управление проектом увеличат шансы на успех и помогут предпринимателям преуспеть в современном конкурентном бизнесе.

Каждый предприниматель, начиная бизнес, должен иметь четкое представление о необходимых будущих финансовых, материальных, трудовых и интеллектуальных ресурсах и их источниках, а также уметь рассчитывать эффективность использования ресурсов в процессе функционирования бизнеса.

В маркетинговой парадигме рыночной экономики предприниматели не смогут достичь устойчивого успеха без четкого и эффективного планирования своей деятельности и постоянного сбора и накопления информации о состоянии целевого рынка, позиционировании конкурентов и собственных перспективах и возможностях.

В различных формах предпринимательства существуют некоторые важные моменты, которые применимы практически ко всем отраслям бизнеса и всем предприятиям. Эти моменты необходимы для того, чтобы предварительно подготовиться к возможным трудностям и рискам, а также для избежания их, тем самым снизив риск достижения своих целей. Бизнес-план является универсальным инструментом представления деловых предложений и проектов, содержащим описание, анализ и оценку:‒ производственной деятельности (что необходимо для производства продукции и оказания услуг);

‒ сбытовой деятельности;

‒ финансовой деятельности;

‒ возможностей сотрудничества;

‒ интересов инвесторов, потребителей, партнеров;

‒ сегментов рынка;

‒ потенциальных потребителей;

‒ конкурентоспособности продукта;

‒ срока окупаемости и других показателей эффективности;

‒ достаточности капитала у инициатора бизнес – идеи.

Сам процесс разработки бизнес - плана называется бизнес – планированием [2 c.12].

При создании новой фирмы необходимы внешние инвестиции, соответственно, подготавливается документ (бизнес-план), обосновывающий как эффективность будущего функционирования фирмы, так и эффективность внешних инвестиций [1 с.61].

Для инициатора проекта (получателя инвестиций) составленный бизнес-план — это план развития фирмы, ее жизнеспособности; в то же время для потенциального инвестора этот же бизнес-план должен являться обоснованием коммерческой целесообразности проекта, в который инвестор собирается вложить деньги [1 с.61].

Для организаций деятельность, которых связана с управлением проектами, инвестированием для групп компаний, составление бизнес-планов для старапов, для новых организаций, для расширения бизнеса - необходимая часть деятельность и постоянный анализ финансового состояния в целом, регулярно рассматривают критерии эффективности инвестиций по отдельным проектам, планируемым к реализации. Конечно, одним из видом бизнес-плана следует относить и бизнес-план реорганизации компании, в том числе и план финансового оздоровления. В этом плане присутствуют и прогноз развития предприятия в целом, и критерии эффективности использования средств (главным образом, государственных), инвестируемых в предприятие в процессе санации. Обычно бизнес-план разрабатывается не среднесрочную перспективу на 3-5 лет для коммерческих проектов, чтобы максимально быстро достичь окупаемости проекта. Для стратегически значимых государственных проектов бизнес-план разрабатывается на десятки лет, например проект «Сила Сибири» - российский магистральный газопровод для поставок газа из Якутии в Приморский край и страны Азиатско-Тихоокеанского региона. Совместный проект «Газпрома» и CNPC (Китай) [4].

В бизнес-плане обосновывается определенная социально-экономическая цель, имеющая завершенный результат: рост прибыли, увеличение доли рынка, удовлетворение требований покупателей, ускорение оборота продукции, создание новых рабочих мест и другое. Для получения помощи от региональных органов власти всегда требуется предоставить анализируемый документ, а также для привлечения инвесторов с целью расширения бизнеса. Для получения кредита банки в большинстве случаев запрашивают бизнес-план или стратегию организаций. Наиболее важными прогнозируемыми элементами, на основании которых предприятия составляют финансовый план (как часть бизнес-плана), являются объем продаж и себестоимость реализованной продукции.

На основании отчета о прибылях и убытках, плана баланса и отчета о движении денежных потоков проводят анализ финансовых ресурсов, издержки и доходы, связанные с проектом, должны измеряются на после налоговой основе (после вычета налога на прибыль). На практике для оценки эффективности инвестиций чаще используют три показателя: чистая приведенная стоимость проекта (размер дисконтированного дохода по проекту), внутренняя норма доходности, срок окупаемости затрат. Предприниматели должны строго придерживаться своего разработанного бизнес-плана, начиная с анализа существующей отрасли и положения на рынке и заканчивая оценкой максимальной прибыли, которую инвесторы получат после вложения средств, чтобы укрепить свои позиции на существующем рынке.

Бизнес-планирование и управление инвестиционным проектом - это сложный и многогранный процесс, требующий глубокого анализа, планирования и контроля. Качественное бизнес-планирование позволяет максимизировать вероятность успеха проекта, минимизировать риски и увеличить конкурентоспособность компании. Управление инвестиционным проектом обеспечивает эффективное использование ресурсов, адаптацию к изменениям на рынке и достижение поставленных целей.

Список литературы

Кельчевская Н.Р. Инвестиционное проектирование: учебное пособие / Уральский федеральный университет им. первого Президента России БН. Ельцина. – Екатеринбург: Издательство Уральского университета, 2020. – 143 с.
Курлыкова А.В. Бизнес-планирование: учебное пособие/ А.В. Курлыкова, И.Н. Корабейников. – М: Директ-Медиа, 2023. – 132 с.
Рубин Ю.Б. Управление собственным бизнесом. – 17-е изд., доп. – М: Университет Синергия, 2021. – 1104 с.
Финансовая стратегия, планирование и бюджетирование: учебное пособие/ И.А. Белолипцев, И.И. Лукина, А.С. Кабирова, Д.В. Чувилин; Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации. – 2-е изд., перераб. – М: Прометей, 2021. – 192 с.